同創(chuàng)偉業(yè)鄭偉鶴：新基建點亮中國經(jīng)濟的未來

電子發(fā)燒友網(wǎng)報道現(xiàn)階段，中國疫情最差的時期已經(jīng)過去，中央開始推進部署新基建。新基金對中國未來的經(jīng)濟有哪些影響，未來哪些領(lǐng)域值得關(guān)注和投資？針對這些問題，同創(chuàng)偉業(yè)創(chuàng)始合伙人、董事長鄭偉鶴先生日前在一場直播活動中做了精彩分享，他認(rèn)為，新基建將會點亮中國經(jīng)濟的未來，半導(dǎo)體、5G、人工智能等硬科技將是未來值得關(guān)注的投資領(lǐng)域。

圖 同創(chuàng)偉業(yè)創(chuàng)始合伙人、董事長鄭偉鶴先生

自動化設(shè)備企業(yè)成為時代擔(dān)當(dāng)

疫情爆發(fā)最初，民營企業(yè)家們撐起了疫情的一道防護墻，同創(chuàng)偉業(yè)以及很多被投企業(yè)們都曾捐款出力，其中聯(lián)影醫(yī)療、利和興、信宇人、賽元微電子生產(chǎn)的醫(yī)療資源隨時待命，爹地寶貝、華大基因、元琛科技、科維思、白家食品等企業(yè)貢獻醫(yī)療耗材和餐食物品馳援疫區(qū)，這是中國商業(yè)的新范式和新文明，也體現(xiàn)了中國企業(yè)的時代擔(dān)當(dāng)。

鄭偉鶴分享了幾家原先不生產(chǎn)口罩機或者口罩的企業(yè)，在疫情發(fā)生之后，快速切入生產(chǎn)口罩機和口罩的案例。

利和興股份，原是一家生產(chǎn)自動化測試、組裝、包裝設(shè)備的企業(yè)，此前為華為提供自動化設(shè)備，公司在2月10日復(fù)工之后，快速轉(zhuǎn)型生產(chǎn)口罩機，目前已經(jīng)有350多臺訂單。

信宇人，成立于2002年，是一家提供動力鋰離子電池自動化裝備企業(yè)。公司從3月5日開始生產(chǎn)口罩機，目前已有幾十臺訂單，口罩機是目前比較急需的產(chǎn)品，鄭偉鶴介紹到，信宇人基本能夠收到50%的定金，幾乎可以覆蓋成本，從這方面來看，風(fēng)險不是很大。

不過，口罩機生產(chǎn)過程會有很多制造和調(diào)試的風(fēng)險，比如有一些違規(guī)、產(chǎn)品不合格的情況，另外也有一些企業(yè)定制了口罩機，最后卻存在調(diào)試的問題。

爹地寶貝，原來主要生產(chǎn)紙尿布，疫情期間，很快改建成口罩機，現(xiàn)在每天能生產(chǎn)300萬片口罩，這對于疫情期間口罩嚴(yán)重不足的情況非常有幫助。

元琛科技，原先主營產(chǎn)品包含高性能除塵過濾材料和SCR脫硝催化劑，從2月3日開始切入，并很快形成了口罩/防護服生產(chǎn)加工、熔噴布生產(chǎn)加工、納米膜生產(chǎn)加工和檢測服務(wù)的全產(chǎn)業(yè)鏈，并通過抗菌PTFE纖維空氣過濾材料技術(shù)，開發(fā)一款“抗菌防護口罩”。

這些企業(yè)原先并沒有關(guān)注這個領(lǐng)域，卻能夠在疫情期間快速轉(zhuǎn)型生產(chǎn)抗疫所需的口罩機、口罩、防護服等抗疫裝備，極大的緩解口罩不足等問題，起到時代擔(dān)當(dāng)?shù)淖饔?，鄭偉鶴認(rèn)為，這些企業(yè)能夠在疫情期間快速切入，既為防疫抗疫提供服務(wù)支持，又能保證公司的營收不受疫情影響，?他們的決策思路非常值得學(xué)習(xí)和思考。

新基建點亮中國經(jīng)濟的未來

面對新冠疫情的蔓延，中國通過分層管理最終打贏了這場疫情攻堅戰(zhàn)，中國將人群劃分為安全人群、疑似人群、輕癥人群、重癥人群、危癥人群，就此分別對應(yīng)監(jiān)控管制、定點隔離、方艙隔離、住院隔離、ICU等五大措施，最終實現(xiàn)了疫情的有效防控。

鄭偉鶴先生認(rèn)為，中國分層管理方式對應(yīng)到投資領(lǐng)域也有借鑒價值，撥開“投資疫情”危機的迷霧，投資人同樣能夠?qū)ふ覍?yīng)著不同投資機會的“五種解藥”，即五大細(xì)分投資邏輯：一是“救命”投資邏輯，包括疫苗、治療藥物、影像診斷、分子診斷等；二是“疫情帶來的正向變化”，“疫變”邏輯，包括消費行業(yè)、互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)等；三是“救經(jīng)濟”邏輯，如新基建；四是“常規(guī)”投資邏輯，包括硬科技、軟實力、醫(yī)療健康；五是“避險”投資邏輯，即現(xiàn)金為王。

鄭偉鶴先生重點談到了新基建，他認(rèn)為，新基建將點亮中國經(jīng)濟的未來。3月4日消息，中央明確指示要加快推進國家規(guī)劃已明確的重大工程和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，新型基礎(chǔ)建設(shè)包括5G基建、特高壓、城際高速鐵路和城際軌道交通、新能源汽車充電樁、大數(shù)據(jù)中心、人工智能、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)等七大領(lǐng)域。

首先來看5G，未來三年5G行業(yè)都會是高峰期，數(shù)據(jù)顯示，基站今年會建成60萬臺，明年100萬臺，所以說，5G是未來一個重要的投資領(lǐng)域，投資規(guī)模非常巨大，鄭偉鶴先生說到，“同創(chuàng)偉業(yè)非常重視5G領(lǐng)域的投資，5G行業(yè)基站側(cè)的射頻、濾波器等都是公司的關(guān)注重點?！?/p>

新能源汽車和充電樁會也是一個值得關(guān)注的重要投資領(lǐng)域，鄭偉鶴先生認(rèn)為，新能源汽車的投資可能會在10翻10倍，比亞迪是國內(nèi)最值得關(guān)注的企業(yè)，除了新能源汽車，比亞迪最近也是中國日產(chǎn)口罩最大的企業(yè)，每天生產(chǎn)500萬片，并且產(chǎn)能可能還將擴大。

“新能源汽車是非常值得關(guān)注的投資的點，同創(chuàng)偉業(yè)重點關(guān)注新能源汽車的電池領(lǐng)域、隔膜領(lǐng)域、新材料領(lǐng)域。事實上，在此次疫情中，很多新能源材料也可用在熔噴布上。同創(chuàng)偉業(yè)此前投的一個企業(yè)是給新能源汽車做自動化設(shè)備的，現(xiàn)在也在生產(chǎn)口罩機，其實很多產(chǎn)業(yè)是可以聯(lián)動互通，可以調(diào)整的?！编崅Q先生這樣說到。

工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的機會也非常大，國家對工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)非常支持，在鄭偉鶴看來，中國是一個制造業(yè)大國，如果要很好的把制造業(yè)水平提升，就需要從一個制造業(yè)大國變成制造業(yè)強國，而工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)對于制造水平的提升非常關(guān)鍵。

大數(shù)據(jù)中心在互聯(lián)網(wǎng)時代的重要性也日益凸顯，經(jīng)過此次疫情，網(wǎng)上辦公、網(wǎng)上教育、網(wǎng)上醫(yī)療等領(lǐng)域迎來大爆發(fā)。鄭偉鶴說，“現(xiàn)在美國硅谷基本上都在家辦公，所有這些對服務(wù)器、帶寬、交換機、路由器等的要求都非常高，比如，年后，大數(shù)據(jù)中心領(lǐng)域的浪潮集團的表現(xiàn)就非常好?！?/p>

人工智能也是國家非常重視的領(lǐng)域，人工智能的概念非常大，包括自動駕駛、語音、工業(yè)視覺，以及涉及國家安全一些方面，鄭偉鶴談到，“今年可能是人工智能上市的元年，目前來看，曠視已經(jīng)過了港交所的聆訊，寒武紀(jì)已經(jīng)準(zhǔn)備上科創(chuàng)板，科大訊飛的利潤越來越穩(wěn)?！?/p>

目前在人工智能方面，中國與美國的水平處于同一起跑線，不過中國的應(yīng)用場景會更多，未來的前景也會更大，整體來看，中國的人工智能比美國更具優(yōu)勢。此次疫情期間，機器人在火神山和雷神山有著很好的應(yīng)用，鄭偉鶴認(rèn)為，人工智能產(chǎn)品的爆發(fā)，可能也是一個有非常大應(yīng)用前景的產(chǎn)業(yè)。

5G、半導(dǎo)體等硬科技領(lǐng)域?qū)⑹俏磥硗顿Y重點

從常規(guī)邏輯來看，疫情并未影響技術(shù)發(fā)展的大趨勢，未來還是以科技投資為主，鄭偉鶴重點談到三個方面，硬科技、軟實力和醫(yī)療健康。

硬科技領(lǐng)域的投資布局是重點，類似5G、半導(dǎo)體、新能源汽車、智能制造、新材料（含電子零部件和顯示材料）等領(lǐng)域，事實上，很多新材料都跟此次抗疫也有關(guān)系。軟實力方面，包括人工智能、區(qū)塊鏈、云、大數(shù)據(jù)、金融科技、消費升級、產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)（含物流、供應(yīng)鏈和SaaS）等領(lǐng)域。醫(yī)療健康包括醫(yī)藥和創(chuàng)新藥、醫(yī)療器械、醫(yī)療服務(wù)。

整體而言，在目前不確定、震蕩、高風(fēng)險的極端情況下，鄭偉鶴給投資人的建議是：第一，活著，保持安全；第二，不要摔跤，控制風(fēng)險；第三，活得更好，強身健體；第四，多看少動，捕捉機會；第五，管好組合，珍惜所有，簡言之保持平常心，把握大趨勢。